所有者權(quán)益變動表分析ppt課件

第五章 所有者權(quán)益變動表分析,第一節(jié) 所有者權(quán)益變動表分析目的與內(nèi)容 第二節(jié) 所有者權(quán)益變動表的一般分析 第三節(jié) 股利決策對所有者權(quán)益變動影響的分析,1,一、所有者權(quán)益變動表的內(nèi)涵 二、編制所有者權(quán)益變動表的意義 三、所有者權(quán)益變動表分析的目的 四、所有者權(quán)益變動表的分析內(nèi)容,第一節(jié) 所有者權(quán)益變動表分析目的與內(nèi)容,2,一、所有者權(quán)益變動表的內(nèi)涵,所有者權(quán)益變動表是反映公司本期（年度或中期）內(nèi)截止期末所有者權(quán)益變動情況的報表。 所有者權(quán)益是指企業(yè)資產(chǎn)扣除負(fù)債后由股東享有的“剩余權(quán)益”，也稱之為凈資產(chǎn)，是股東投資資本與經(jīng)營過程中形成的留存收益的集合，是股東投資和公司發(fā)展實(shí)力的資本體現(xiàn)。,3,所有者權(quán)益變動表一般應(yīng)單獨(dú)列報以下項(xiàng)目： 1）凈利潤； 2）直接計入所有者權(quán)益的利得和損失項(xiàng)目及其總額； 3）會計政策變更和會計差錯更正的累積影響金額； 4）股東投入資本和向股東分配利潤等； 5）按照規(guī)定提取的盈余公積； 6）實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤期初和期末余額及其調(diào)整情況。,4,期初存量,本期流量,期末存量,期初資產(chǎn)負(fù)債表 現(xiàn)金 其它資產(chǎn) 總資產(chǎn) 負(fù)債 所有者權(quán)益,現(xiàn)金流量表 經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量 投資活動凈現(xiàn)金流量 籌資活動凈現(xiàn)金流量 現(xiàn)金凈增加額,所有者權(quán)益變動表 股東投資變動 凈利潤 應(yīng)計入所有者權(quán)益的利的和損失等 所有者權(quán)益凈變動額,利潤表 收入 費(fèi)用 凈利潤,期末資產(chǎn)負(fù)債表 現(xiàn)金 其它資產(chǎn) 總資產(chǎn) 負(fù)債 所有者權(quán)益,四張會計報表關(guān)聯(lián)關(guān)系圖,5,二、編制所有者權(quán)益變動表的意義,（一）符合全面收益改革的國際趨勢 （二）是公司所有者權(quán)益日益受到重視的體現(xiàn) （三）將更好地為利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表提供輔助信息 （四）能更清晰地體現(xiàn)會計政策變更和前期差錯更正對所有者權(quán)益的影響,6,三、所有者權(quán)益變動表分析的目的,了解會計期間內(nèi)影響所有者權(quán)益增減變動的具體原因 判斷構(gòu)成所有者權(quán)益各個項(xiàng)目變動的合法性與合理性 為報表使用者提供較為真實(shí)的所有者權(quán)益總額及其變動信息,7,所有者權(quán)益變動表分析的具體目的如下： 第一、通過分析，可以清晰體現(xiàn)會計期間構(gòu)成所有者權(quán)益各個項(xiàng)目的變動規(guī)模與結(jié)構(gòu)； 第二、通過分析，可以進(jìn)一步從全面收益角度報告更全面、更有用的財務(wù)業(yè)績信息，以滿足報表使用者投資、信貸及其他經(jīng)濟(jì)決策的需要；,8,第三、通過分析，可以反映會計政策變更的合理性，反映會計差錯更正的幅度，具體報告由于會計政策變更和會計差錯更正對所有者權(quán)益的影響數(shù)額； 第四、 通過分析，可以反映由于股權(quán)分置、股東分配政策、再籌資方案等財務(wù)政策對所有者權(quán)益的影響。,9,四、所有者權(quán)益變動表的分析內(nèi)容,第一，所有者權(quán)益變動表的水平分析； 第二；所有者權(quán)益變動表的垂直分析； 第三，所有者權(quán)益變動表的主要項(xiàng)目分析； 第四，股利決策對所有者權(quán)益影響的分析。,10,第二節(jié) 所有者權(quán)益變動表的一般分析,一、所有者權(quán)益變動表的規(guī)模分析（水平分析）,（見表5-1）p114頁,主要關(guān)注： “輸血性”變化和“盈利性”變化 內(nèi)部項(xiàng)目互相結(jié)轉(zhuǎn)的財務(wù)效應(yīng) 股權(quán)結(jié)構(gòu)的變化與方向性含義 會計核算因素的影響 股利分配方式所包含的財務(wù)狀況質(zhì)量信息,11,本年增減變動額 實(shí)收資本變動情況 資本公積變動情況 盈余公積變動情況 利潤分配,（見表5-1）p114頁,12,二、所有者權(quán)益變動表的構(gòu)成分析（垂直分析）,各子項(xiàng)目的比重及其變動情況 留存收益：盈余公積和未分配利潤 實(shí)收資本： 資本公積：,13,三、所有者權(quán)益變動表主要項(xiàng)目的分析,所有者權(quán)益變動表的主要項(xiàng)目分析，是將組成所有者權(quán)益主要項(xiàng)目進(jìn)行具體剖析對比，分析其變動成因、合理合法性、有否人為操控的跡象等事項(xiàng)的過程。,14,1.直接計入所有者權(quán)益的利得與損失分析 直接計入所有者權(quán)益的利得和損失，是指不應(yīng)計入當(dāng)期損益、會導(dǎo)致所有者權(quán)益發(fā)生增減變動的、與所有者投入資本或者向所有者分配利潤無關(guān)的利得或者損失。,為了避免與資產(chǎn)負(fù)債表分析重復(fù)，本章所有 者權(quán)益變動表主要項(xiàng)目的分析應(yīng)包括：,15,已實(shí)現(xiàn)的利得與損失在發(fā)生當(dāng)年計入利潤表 未實(shí)現(xiàn)確認(rèn)的利得與損失可能在資產(chǎn)負(fù)債表中確認(rèn)，同時，所有者權(quán)益變動涵蓋了這些信息 利潤表反映公司在會計年度內(nèi)以實(shí)現(xiàn)的損益 若出現(xiàn)未實(shí)現(xiàn)的損益，公司的資產(chǎn)價值就會增減，資本公積也會隨之增減，但未實(shí)現(xiàn)的損益不在年度利潤中披露，而是直接計入所有者權(quán)益,16,利潤表不予披露的未實(shí)現(xiàn)損益通常包括： （1）固定資產(chǎn)重估產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)損益 （2）貨幣折算價差產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)損益 （3）長期商業(yè)投資重估產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)損益,17,在所有者權(quán)益變動表中，直接計入所有者權(quán)益的利得和損失內(nèi)容包括： 第一，可供出售金融資產(chǎn)公允價值變動凈額； 第二，權(quán)益法下被投資單位其他所有者權(quán)益變動的影響； 第三，計入所有者權(quán)益項(xiàng)目相關(guān)的所得稅影響，,18,【例5-1】 某公司2x13年實(shí)現(xiàn)凈利潤290萬元，分配股利80萬元，增發(fā)新股200萬元，長期投資于A單位，股權(quán)占20%，A單位本年虧損25萬元，試確定所有者權(quán)益變動額。,19,2.會計政策變更的分析,（1）會計政策：是指會計主體在會計核算 過程中所采用的原則、基礎(chǔ)和會計處理方法。 會計政策變更是指在特定的情況下，企業(yè)可 以對相同的交易或事項(xiàng)由原來采用的會計政 策改用另一會計政策,20,（2）會計政策變更在表中的列示與分析,會計政策變更更能提供更可靠、更相關(guān)的會計信息的，主要應(yīng)采用追溯調(diào)整法進(jìn)行處理，將會計政策變更累積影響數(shù)調(diào)整列報前期最早期初留存收益。,追溯調(diào)整法，是指對某項(xiàng)交易或事項(xiàng)變更會計政策，視同該交易或事項(xiàng)初次發(fā)生時即采用變更后的會計政策，并以此對財務(wù)報表相關(guān)項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整的方法,21,對于會計政策變更的累積影響數(shù)的分析，主要目的在于合理區(qū)分屬于會計政策變更和不屬于會計政策變更的業(yè)務(wù)或事項(xiàng)。,一般而言，不屬于會計政策變更的業(yè)務(wù)或事項(xiàng)具體包括：,當(dāng)期發(fā)生的交易或事項(xiàng)與以前相比具有本質(zhì)差別而采用 新的會計政策,對初次發(fā)生的或不重要的交易或事項(xiàng)而采用新的會計政策,22,3.前期差錯更正的分析,（1）前期差錯與前期差錯更正 前期差錯是指由于沒有運(yùn)用或錯誤運(yùn)用以下兩種信息，而對 前期財務(wù)報表造成的遺漏或誤報,編報前期財務(wù)報表時能夠合理預(yù)計取得并加以考慮的 可靠消息,前期財務(wù)報表比準(zhǔn)報出時能夠取得可靠信息,前期差錯更正，是指企業(yè)應(yīng)當(dāng)在重要的前期差錯發(fā)現(xiàn)后的 財務(wù)報表中，調(diào)整前期相關(guān)數(shù)據(jù)。前期差錯更正主要采取 追溯重述法，該法是指在發(fā)現(xiàn)前期差錯時，視同該項(xiàng)前期 差錯從未發(fā)生過，從而對財務(wù)報告相關(guān)項(xiàng)目進(jìn)行更正的方法,23,（2） 前期差錯更正在表中的列示與分析,本期發(fā)現(xiàn)與以前期間相關(guān)的重大會計差錯 如果影響損益，應(yīng)按其對損益的影響數(shù)調(diào)整發(fā)現(xiàn)當(dāng)期的期初留存收益，會計報表其它相關(guān)項(xiàng)目的期初數(shù)也應(yīng)一并調(diào)整； 如不影響損益，應(yīng)調(diào)整會計報表相關(guān)項(xiàng)目的期初數(shù),24,會計差錯發(fā)生的原因歸納為三類： 會計政策使用上的差錯。 會計估計上的差錯。 其他差錯。,25,前期差錯更正累積影響數(shù)分析的主要目的： 在于及時發(fā)現(xiàn)與更正前期差錯，合理判斷和區(qū)分相關(guān)業(yè)務(wù)是屬于會計政策變更還是屬于會計差錯更正類別，以達(dá)到信息的準(zhǔn)確性。,26,第三節(jié) 股利決策對所有者權(quán)益變動影響的分析,一、派現(xiàn)與送股對公司所有者權(quán)益影響 二、股票分割對公司所有者權(quán)益影響 三、所有者權(quán)益變動表中的庫存股 四、股權(quán)流通對價對公司所有者權(quán)益影響,27,一、派現(xiàn)與送股對公司所有者權(quán)益影響 1.派現(xiàn) （1）即發(fā)放現(xiàn)金股利，是公司最常見、最易于被投資者接受的股利支付方式。 （2）派現(xiàn)對所有者權(quán)益的影響 派現(xiàn)會導(dǎo)致公司現(xiàn)金流出，減少公司的資產(chǎn)和所有者權(quán)益規(guī)模，降低公司內(nèi)部籌資的總量，既影響所有者權(quán)益內(nèi)部結(jié)構(gòu)，也影響整體資本結(jié)構(gòu)。 例題5-2 p120,28,公司派現(xiàn)決策的動機(jī)：,（1）消除不確定性動機(jī),（2）傳遞優(yōu)勢信息動機(jī),（3）減少代理成本動機(jī),（4）返還現(xiàn)金動機(jī),29,2送股 （1）送股的含義，是指公司以股票形式向投資者發(fā)放股利的方式。 （2）動因 不會增加股票的內(nèi)在價值，但對股東來說，將收益作為本金留存公司是一種再投資行為 送股題材相當(dāng)吸引人 為更多地籌資 避稅、降低交易成本,30,（3）對所有者權(quán)益的影響 送股是一種比較特殊的股利形式，它不直接增加股東的財富，不會導(dǎo)致企業(yè)資產(chǎn)的流出或負(fù)債的增加，不影響公司的資產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益總額的變化 所影響的只是所有者權(quán)益內(nèi)部有關(guān)各項(xiàng)目及其結(jié)構(gòu)的變化，即將未分配利潤轉(zhuǎn)為股本（ 面值）或資本公積（超面值溢價）。,31,（3）送股對每股收益和每股市價的影響,送股后，如果盈利總額不變，會由于普通股股數(shù)增加而引 起每股收益和每股市價的下降；但由于股東所持股份的比 例不變，每位股東所持股票的市場價值總額仍保持不變,32,（4）轉(zhuǎn)增股本與送股,轉(zhuǎn)增股本是指公司將資本公積金轉(zhuǎn)化為股本，它并沒有 改變股東的權(quán)益，但卻增加了股本規(guī)模，因而客觀結(jié)果 與送股相類似,33,二、股票分割對公司所有者權(quán)益影響,1.股票分割的含義,股票分割是指在保持原有股本總額的前提下，將每股股份 分割為若干股，使股票面值降低而增加股票數(shù)量的行為,（1）股票分割可降低公司股票的市場價格，從而易于在 市場流通,（2）股票分割實(shí)際上是向投資者傳遞公司發(fā)展前景良好的 信息,（3）如果股票分割后的每股現(xiàn)金股利比股票分割前的高， 股東可獲得較多的利益，從而對公司的發(fā)展充滿信心，并 不會隨便出售手中持有的股票,34,2.股票分割對所有者權(quán)益的影響,股票分割不屬于股利分配，但與股票股利在效果上有一些類 似之處，即股票分割也不直接增加股東財富，不影響公司資 產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益的金額變化。與送股不同之處在于： 股票股利影響所有者權(quán)益的各個項(xiàng)目的結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，而 股票分割不會改變公司的所有者權(quán)益結(jié)構(gòu),35,3.股票分割對每股收益和每股市價的影響,雖然股票分割不屬于某種股利，但和股票股利一樣，它會 對公司的每股收益、每股市價等產(chǎn)生影響。在其它條件不 變的情況下，進(jìn)行股票分割會使公司的每股收益、每股市 價下降,36,股票分割不屬于股利分配，但與股票股利在效果上有一些相似之處，即股票分割也不直接增加股東的財富，不影響公司的資產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益的金額變化。 與送股不同之處在于股票股利影響所有者權(quán)益的有關(guān)各項(xiàng)目的結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，而股票分割則不會改變公司的所有者權(quán)益結(jié)構(gòu)。,37,1. 庫存股的概念：庫存股是指公司收回已發(fā)行的且尚未注銷的股票。 庫存股同時具備以下四個特點(diǎn)： （1）庫存股是本公司的股票； （2）庫存股是已發(fā)行的股票； （3）庫存股是收回后尚未注銷的股票； （4）庫存股是可以再次出售的股票。,三、所有者權(quán)益變動表中的庫存股,38,2庫存股對公司所有者權(quán)益的影響 （l）庫存股不是公司的一項(xiàng)資產(chǎn)，而是所有者權(quán)益的減項(xiàng)； （2）庫存股的變動不影響損益，只影響權(quán)益； （3）庫存股的權(quán)力受限 。,39,復(fù)習(xí)思考題 產(chǎn)品銷售利潤的完成情況的評價內(nèi)容。 企業(yè)收入構(gòu)成分析的內(nèi)容。 成本費(fèi)用分析的內(nèi)容。 如何進(jìn)行全部銷售成本完成情況分析？ 分析單位銷售成本與單位生產(chǎn)成本的關(guān)系及其差異的影響因素。 如何對營業(yè)利潤進(jìn)行分析評價？,40,關(guān)鍵概念 利潤 凈利潤 利潤總額 營業(yè)利潤 產(chǎn)品銷售利潤 營業(yè)毛利 收入 營業(yè)收入 投資凈收益 營業(yè)成本 期間費(fèi)用 產(chǎn)品品種構(gòu)成 產(chǎn)品等級構(gòu)成 分部報告 投資凈收益 資產(chǎn)減值損失,41,