培訓(xùn)教材投資連結(jié)類產(chǎn)品介紹投影片

投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 0 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 0 投資連結(jié)類產(chǎn)品簡(jiǎn)介 中國(guó)平安保險(xiǎn)公司非傳統(tǒng)保險(xiǎn)部 總公司培訓(xùn)部 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 1 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 1 一、序言 二、什么是投資連結(jié)類產(chǎn)品 三、產(chǎn)品開(kāi)發(fā)背景 四、產(chǎn)品特色與比較 五、國(guó)外同類產(chǎn)品簡(jiǎn)介 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 2 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 2 傳統(tǒng)非分紅產(chǎn)品 （ 一、序言 壽險(xiǎn)產(chǎn)品發(fā)展歷程 傳統(tǒng)分紅產(chǎn)品(投資連結(jié)產(chǎn)品 ( 萬(wàn)能 /變額 /變額萬(wàn)能壽險(xiǎn)；（ 非傳統(tǒng)壽險(xiǎn)產(chǎn)品 （ 特點(diǎn) 種類 高保證； 收益固定，與保險(xiǎn)公司投資績(jī)效無(wú)關(guān) 保險(xiǎn)公司承擔(dān)全部投資風(fēng)險(xiǎn)； 低保證； 與保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)有關(guān)，和保險(xiǎn)公司的投資績(jī)效間接掛鉤 保險(xiǎn)公司與客戶分擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)； 低或無(wú)保證； 收益直接與保險(xiǎn)公司的投資績(jī)效掛鉤 客戶承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)； 歸原紅利 （ （ 現(xiàn)金 紅利 （ ( 隨著壽險(xiǎn)市場(chǎng)的發(fā)展，根據(jù)市場(chǎng)環(huán)境和客戶需求的變化，出現(xiàn)了非傳統(tǒng)的壽險(xiǎn)產(chǎn)品。 市場(chǎng)上現(xiàn)行產(chǎn)品 如：平安長(zhǎng)青 A、 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 3 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 3 二、什么是投資連結(jié)類產(chǎn)品？ 客戶獲得保險(xiǎn)保障 直接分享保險(xiǎn)公司的投資成果 除了具有保險(xiǎn)保障外，保單價(jià)值直接與保險(xiǎn)公司的投資收益掛鉤的壽險(xiǎn)產(chǎn)品； 繳付的保費(fèi)一部分用來(lái)購(gòu)買由保險(xiǎn)公司設(shè)立的投資帳戶中的投資單位，一部分購(gòu)買壽險(xiǎn)保障； 保險(xiǎn)公司的投資專家負(fù)責(zé)投資帳戶內(nèi)資金的投資運(yùn)作，客戶享有全部投資收益，同時(shí)，承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險(xiǎn)。 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 4 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 4 三、產(chǎn)品開(kāi)發(fā)背景 1、國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展為產(chǎn)品創(chuàng)造了良好的市場(chǎng)環(huán)境 2、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的需要 3、保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道進(jìn)一步拓寬，為投資連結(jié)產(chǎn)品提供了發(fā)展的基礎(chǔ) 4、顧客需求多樣化的需要 5、技術(shù)進(jìn)步為產(chǎn)品開(kāi)發(fā)提供了技術(shù)平臺(tái) 6、實(shí)踐平安長(zhǎng)遠(yuǎn)抱負(fù)的需要 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 5 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 5 1、國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展為產(chǎn)品創(chuàng)造了良好的市場(chǎng)環(huán)境 國(guó)民經(jīng)濟(jì)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展 貨幣、資本市場(chǎng)日益發(fā)達(dá)、成熟 人們可支配收入增加 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 6 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 6 2、競(jìng)爭(zhēng)的需要 競(jìng)爭(zhēng)主體增加 行業(yè)邊界模糊 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 7 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 7 3、保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道進(jìn)一步拓寬，為投資連結(jié)產(chǎn)品提供了發(fā)展的基礎(chǔ) 完善、活躍的貨幣、資本市場(chǎng)為保險(xiǎn)資金的靈活投資創(chuàng)造了條件 保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道正在逐步放開(kāi)，目前投資范圍為： 債券（國(guó)債、企業(yè)債券） 銀行存款 證券基金 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 8 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 8 4、顧客需求多樣化的需要 不同的客戶表現(xiàn)出不同的需求 客戶需要更個(gè)性化的服務(wù) 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 9 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 9 5、技術(shù)進(jìn)步為產(chǎn)品開(kāi)發(fā)提供了技術(shù)平臺(tái) 產(chǎn)品靈活性、透明度提高，增加了管理的復(fù)雜性 人工作業(yè)已無(wú)法在效率、質(zhì)量上對(duì)產(chǎn)品提供足夠的支持 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 10 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 10 6、實(shí)踐平安長(zhǎng)遠(yuǎn)抱負(fù)的需要 向客戶提供多元化金融服務(wù)的重要舉措 建立綜合金融服務(wù)技能的重要途徑 使公司價(jià)值最大化 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 11 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 11 四、投資連結(jié)類產(chǎn)品的特色與比較 投資回報(bào)浮動(dòng) 客戶承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn) 透明度高 更具靈活性 具有保障與投資雙重功能 *投資連結(jié)類產(chǎn)品的特點(diǎn) *與傳統(tǒng)險(xiǎn)的比較 與傳統(tǒng)定期壽險(xiǎn)的比較（結(jié)構(gòu)圖） 與傳統(tǒng)產(chǎn)品的特征比較 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 12 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 12 1、具有保障與投資雙重功能 部分保費(fèi)分配進(jìn)入投資帳戶，由保險(xiǎn)公司的投資專家進(jìn)行投資運(yùn)作，投資收益全部歸客戶所有，滿足客戶投資需求 被保險(xiǎn)人因疾病或意外身故時(shí)，可以得到身故保險(xiǎn)金，滿足客戶保障需求 保險(xiǎn)保障 和 投資收益 *投資連結(jié)類產(chǎn)品的特點(diǎn) 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 13 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 13 2、投資回報(bào)浮動(dòng) 投資連結(jié)產(chǎn)品無(wú)固定的預(yù)定投資回報(bào)率，投資回報(bào)直接取決于保險(xiǎn)公司的投資表現(xiàn)。 保險(xiǎn)公司的投資績(jī)效受宏觀政治、經(jīng)濟(jì)環(huán)境、經(jīng)濟(jì)周期、貨幣、資本市場(chǎng)的總體狀況、保險(xiǎn)公司的投資技能等因素的影響 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 14 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 14 3、客戶承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn) 無(wú)約定的投資回報(bào)率 投資收益與保險(xiǎn)公司投資績(jī)效直接掛鉤 當(dāng)投資收益不理想時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)全部由客戶承擔(dān) 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 15 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 15 4、透明度高 保險(xiǎn)公司需向客戶披露下列信息： 投資收益率 各種基金的投資方向 各項(xiàng)費(fèi)用的收取比例、金額及依據(jù) 退保的處理辦法 基金轉(zhuǎn)換的操作辦法 定價(jià)頻率及定價(jià)等 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 16 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 16 5、更具靈活性 在交費(fèi)方面 無(wú)固定的交費(fèi)頻率和年期，在滿足一定要求的情況下，客戶可自行決定交費(fèi)金額和頻率 在保額方面 客戶可隨時(shí)增加或降低保險(xiǎn)金額 在投資方面 客戶可以根據(jù)自己對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的偏好，選擇不同風(fēng)險(xiǎn)度的投資基金，決定保費(fèi)在不同基金間的分配比例、進(jìn)行基金間的轉(zhuǎn)換等 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 17 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 17 2、與傳統(tǒng)產(chǎn)品的特征比較 保證 隨投資帳戶價(jià)值變動(dòng) 風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān) 透明度 死亡給付 回報(bào) 現(xiàn)金價(jià)值 項(xiàng)目 傳統(tǒng)產(chǎn)品 投資連結(jié)類產(chǎn)品 壽險(xiǎn)公司 費(fèi)用分?jǐn)偧氨谓Y(jié)構(gòu)不透明 固定保額 預(yù)先設(shè)定 客戶 非常透明，客戶可知各項(xiàng)費(fèi)用及帳戶價(jià)值 有基本保額，可能更多 不保證，與投資表現(xiàn)掛鉤 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 18 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 18 五、國(guó)外同類產(chǎn)品簡(jiǎn)介 1、國(guó)外的慣用名稱 2、英國(guó)壽險(xiǎn)保費(fèi)組合變化 3、美國(guó)壽險(xiǎn)保費(fèi)組合變化 4、新加坡的投資連結(jié)產(chǎn)品市場(chǎng) 5、香港投資連結(jié)產(chǎn)品市場(chǎng)保費(fèi)增長(zhǎng)情況 6、投資連結(jié)保險(xiǎn)在不同市場(chǎng)的市場(chǎng)份額 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 19 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 19 1、國(guó)外的慣用名稱 美 國(guó)：變額壽險(xiǎn)，變額萬(wàn)能壽險(xiǎn) 或 英 國(guó)：基金連鎖產(chǎn)品 拿 大： 本：變額壽險(xiǎn) 新 加 坡：投資連結(jié)產(chǎn)品 香 港：掛鉤保單 資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 20 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 20 2、英國(guó)壽險(xiǎn)保費(fèi)組合變化 傳統(tǒng)產(chǎn)品 投資連結(jié)類產(chǎn)品 3954 55 53 53 5046 45 47 47 50611980 1987 1989 1991 1993 1995 1997 <10% 傳統(tǒng)產(chǎn)品 投資連結(jié)類產(chǎn)品 百分比 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 21 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 21 3、美國(guó)壽險(xiǎn)保費(fèi)組合變化 253297 929175689831980 1984 1988 1992 1996 1998 傳統(tǒng)產(chǎn)品 投資連結(jié)類產(chǎn)品 百分比 傳統(tǒng)產(chǎn)品 投資連結(jié)類產(chǎn)品 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 22 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 22 4、新加坡的投資連結(jié)產(chǎn)品市場(chǎng) 資料來(lái)源：新加坡金融管理局 21119 185 1502741992 93 94 95 96年復(fù)合增長(zhǎng)率 : 90% 有效保費(fèi) (百萬(wàn)美元 ) 20 23 1828 331992 1993 1994 1995 1996 1997 4% 傳統(tǒng)產(chǎn)品 投資連結(jié)產(chǎn)品 產(chǎn)品組合 (百分比 ) 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 23 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 23 5、香港投資連結(jié)產(chǎn)品市場(chǎng)保費(fèi)增長(zhǎng)情況 資料來(lái)源：香港保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)理處 有效保單數(shù)量 (千 ) 5165 7176941992 93 94 95 96年復(fù)合增長(zhǎng)率 : 有效保費(fèi) (百萬(wàn) 美元 ) 61 75228 2343151992 93 94 95 96年復(fù)合增長(zhǎng)率 : 51% 5 5 11131992 93 94 95市場(chǎng)份額增長(zhǎng) (百分比 ) 投資連結(jié)產(chǎn)品簡(jiǎn)介 24 投資連結(jié)保險(xiǎn)系列培訓(xùn)教材 平安世紀(jì)理財(cái)投資連結(jié)保險(xiǎn) 24 6、投資連結(jié)保險(xiǎn)在不同市場(chǎng)的市場(chǎng)份額 3323 11 044 新加坡 美國(guó) 香港 中國(guó)大陸 資料來(lái)源： 新加坡金融管理局，香港保險(xiǎn)業(yè)管理處 投資連結(jié)類產(chǎn)品占市場(chǎng)比例 , 1996 皇家太陽(yáng)聯(lián)合 荷蘭國(guó)際銀行 羅富齊 保誠(chéng) 場(chǎng)參與者 信諾 友邦 國(guó)衛(wèi) 宏利 保誠(chéng) 友邦 國(guó)衛(wèi) 宏利 百分比 % 國(guó)家或地區(qū)